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2路径：转型小贷清退的同时，监管部门也给网贷指明了转型路径。11月初，互金整治办和网贷整治办联合召开的加快网络借贷机构分类处置工作推进会曾明确表示，支持机构平稳转型，引导无严重违法违规行为、有良好金融科技基础和一定股东实力的机构转型为小贷公司。对于极少数具有较强资本实力、满足监管要求的机构，可以申请改制为消费金融公司或其他持牌金融机构。

其中，提供自营平台课程的沪江网校是目前沪江主要的收入来源。从招股书来看，2015年全年营收约1.85亿人民币， 2016年，该业务营收约3.4亿人民币，2017年，该业务营收增长至5.54亿人民币。再看公司的可增长空间。相对于沪江网校，招股书数据显示，沪江旗下CCtalk平台被赋予未来的期望，其表现亦可圈可点。CCtalk的业务模式是以互联网平台连接第三方商户、教师和学生，并向其提供服务。其收入来自向各类教育从业人员提供各类互联网教育技术和平台服务，包括各类教师、企业客户、教育机构和政府机构。截至2016年及2017年12月31日止年度，CCtalk平台挂网课程全站交易净额分别为人民币380万元及人民币2.36亿元，年度增速达到61倍。

（二）零售转型深入推进2018年末，本行管理零售客户资产（AUM）14167.96亿元、较上年末增长30.4%，零售客户数8390万户、较上年末增长20.0%，其中财富客户59.16万户、较上年末增长29.6%，私行达标客户3万户、较上年末增长27.7%

再看看沪江。招股书显示，2015年至2017年期间，沪江的全站交易净额分别约为3.04亿元、5.1亿元和9.71亿元；收益分别为1.85亿元、3.4亿元和5.55亿元；毛利为0.96亿、1.96亿和3.33亿元，毛利率为51.8%、57.8%、59.9%；年度净亏损为2.80亿元、4.22亿元、5.37亿元。

同样的方法推算2016年采购方面数据，可以看到公司当年含税采购总额为77709.70万元，而用于支付采购的“购买商品、接受劳务支付的现金”则为68578.56万元，同期，应付账款和应付票据也比上一年相同项目合计金额减少了6003.22万元，预付款项略增53.79万元，几项数据整体勾稽下来，则可发现有15188.15万元的含税采购在2016年没有获得合理数据支持。

2018年，公司在大零售战略转型的基础上，紧跟金融科技浪潮，持续提升客户体验及市场口碑，财富管理、私人银行等大零售业务的驱动力量进一步加强。截至2018年末，公司个人贷款余额1，370.66亿元，比年初增长29.72%，个人贷款在总贷款中的比重比年初提高了1.43个百分点；公司个人存款余额1，228.67亿元，比年初增长16.07%。公司通过线上+线下良好的产品和服务带动客户AUM增长，实现存款增长与结构优化。报告期内公司财富管理和私人银行发展模式更加清晰，两大业务的拓展深耕为公司的可持续发展注入了新能量。